ใครแบ่งค่าไอรายเดือนกัน แผนที่เพื่อทําลายอัลกอริทึมจํานวน 20 ดอลลาร์

TL; DR

• Claude 200,000 รับสมัครทําแผนที่ค่าเสียภาษีเพื่อถอดค่าธรรมเนียม เอไอรายเดือนให้กับบริษัทโมเดล, คํานวณเมฆ, GPU, ไฟฟ้าและห่วงโซ่อุปทาน。
• การเปลี่ยนชื่อของ AI มีค่าใช้จ่ายในการให้เหตุผลอย่างต่อเนื่อง และไม่สามารถนําไปใช้โดยตรงกับสถานการณ์เดิมของแซส。
• เป้าหมายที่เชื่อมโยงคือ: OpenAI, Anthrophic, Microsoft, Amazon, Google, NVDA, Radio Charmation, SK Curcelly, Samsung, Light, Day Center Central and Power Chain。

การประมาณว่า Claude Pro จ่ายเงินเดือนละประมาณ $20 ต่อเดือนให้กับบริษัทตัวอย่าง การคํานวณเมฆ ค่าเสื่อมราคา GPU。

ตัวเลขนี้ไม่ได้เป็นตัวเลขย่อยอย่างเป็นทางการ สําหรับแอนโทรปิก เมฆอะเมซอน หรือ Weeda มูลค่าของมันอยู่ที่การยกคําถามพื้นฐานขึ้น: มีจํานวนสมาชิกที่ต้องจ่ายจากโปรแกรม AI และมีจํานวนเท่าไหร่ที่วางจําหน่ายตามเดิม

การ ประเมิน ค่า ตาม ประเพณี เมื่อซอฟท์แวร์ถูกเขียนขึ้นมา บัญชีเพิ่มเติมก็จะถูกขายไปหนึ่งบัญชี และค่าใช้จ่ายของการเพิ่มเติมเพิ่มเติมใหม่มักต่ํา และบริษัทซอฟต์แวร์บริสุทธิ์ที่เป็นผู้ใหญ่ มักจะมีมากกว่า 70% หรือมากกว่ากัน นักลงทุนยินดีจะให้โอกาสหลายต่อหลายครั้ง เนื่องจากโอกาสที่จะเพิ่มกําไรของพวกเขาอย่างต่อเนื่อง。

ปัญหาของโปรแกรม AI คือ ในแต่ละครั้งที่ผู้ใช้ถาม เขียนรหัส วิเคราะห์ไฟล์ หรือเรียกมด มันจะกินเวลา GPS ผิวหน้าเป็นค่ารายเดือนคงที่ แต่ด้านล่างเป็นห่วงโซ่ค่าใช้จ่าย ที่แตกต่างกันกับการใช้งาน ผู้ใช้แสงอาจเป็นผู้ใช้ระดับสูง และผู้ใช้ที่หนักสามารถทําภาระกิจต่อเนื่องได้ในปริมาณหรือแพกเกจเครื่องมือที่เกี่ยวข้อง และค่าใช้จ่ายอาจเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว。

ดังนั้นความท้าทายของการแบ่ง $20 ไม่ใช่จํานวนเงินที่บริษัทได้ไป แต่ว่ารายได้ AI ประยุกต์นั้น ตามธรรมชาติแล้วเท่ากับรายได้ของซาซ่าหรือไม่ AI ต้องพิสูจน์ว่าค่าของมันมีมาหลายค่า ไม่ใช่แค่ว่าผู้ใช้จะเต็มใจจ่าย แต่ยังต้องพิสูจน์ว่าสัดส่วนของรถจักรยานยนต์ที่น้ําหนักพอเหมาะ จะปรับปรุงต่อไป。

มีค่าใช้จ่ายในการให้เหตุผลมากมาย อยู่เบื้องหลังการสมัครสมาชิก

AI ความแตกต่างมากที่สุดระหว่าง การบอกรับและการสมัครสมาชิกเป็นซอฟต์แวร์ปกติ คือค่าใช้จ่ายขอบของ "ครั้งหนึ่งในการใช้งาน" ไม่ได้ใกล้เคียงกับศูนย์อีกต่อไป。

ในซาซ่าแบบดั้งเดิม ทีมเปิดบัญชีและผู้ให้บริการบริการเพิ่มเติม มีเซิร์ฟเวอร์, ผู้โดยสาร, และค่าใช้จ่ายแบบแบนด์วิช ซึ่งปกติจะไม่เพิ่มขึ้นเป็น เชิงเส้นเมื่อแต่ละคลิก ราคาแพงจริงๆ ก็คือ การวิจัยและพัฒนาล่วงหน้า ยอดขาย และการเข้าครอบครอง เมื่อ มี การ ขยาย ผลิตภัณฑ์ ส่วน สําคัญ ของ ราย ได้ เพิ่ม ก็ สามารถ คง ไว้ ได้。

ผลิตภัณฑ์ตัวอย่างขนาดใหญ่แตกต่างกัน คําถามการป้อนข้อมูลผ่านผู้ใช้ แบบจําลองสร้างคําตอบ กระบวนการที่เรียกว่า การให้เหตุผล นั่นคือ การคํานวณจริงของโมเดล เมื่อมันถูกเรียกโดยผู้ใช้ โตเค่น เป็น หน่วย วัด พื้น ฐาน สําหรับ การ อ่าน และ การ เขียน แบบ จําลอง. ยิ่งผู้ใช้ถามมากขึ้น ท้องเรื่องก็ยิ่งซับซ้อน เนื้อหาก็ยิ่งมีมากขึ้น และอัลกอริทึมก็ถูกบริโภคมากขึ้น。

นี่ ทํา ให้ เกิด ข้อ ขัด แย้ง ระหว่าง การ บอก รับ ที่ ถูก ต้อง กับ การ เปลี่ยน แปลง. คลา วด์ โพร จ่าย เงิน ประมาณ 20 ดอลลาร์ ต่อ เดือน สําหรับ สหรัฐ และ ราคา จะ ได้ รับ ผล กระทบ จาก ภูมิภาค, ภาษี, และ ภาษี, และ การ ปรับ เปลี่ยน ทาง มานุษยวิทยา. ผู้ใช้เห็นราคาคงที่ และบริษัทตัวอย่าง เผชิญกับการใช้งานที่แตกต่างกัน มีคนที่เขียนจดหมายและตรวจสอบข้อมูล และมีคนที่ประมวลผลไฟล์ยาว ดําเนินการกําหนดรหัส หรือเรียกกระบวนการอัตโนมัติที่ซับซ้อนมากขึ้น。

แผนที่จัดจําหน่ายตลาดพยายามที่จะมองภาพเนื้อหาของเรื่อง : จาก $20 ส่วนหนึ่งเหลือให้กับ บริษัท จําลองและส่วนได้จ่ายให้กับเมฆและผู้ผลิตเครื่องคิดเลข ราคาการคํานวณรวมถึงไฟฟ้า การขนส่ง ค่าเสื่อมราคา GPU GPU การจัดหาอาหารไหลขึ้นถึงกัญชาบริติช, ผู้ผลิตไฟฟ้า, HBM (ความจําที่สูง), โมดูลแสง, ODM และธุรกิจที่เกี่ยวข้องกับอํานาจ。

เป็นที่เข้าใจคําว่า "ค่าเสื่อมราคาแบบ GPU" ตรงนี้ หมายความว่า GPU ราคาแพงนั้น ไม่ใช่หนังสือที่เติมเสร็จครั้งเดียว แต่จะถูกแจกจ่ายอย่างช้า ๆ ไปยังบริการ AI ในแง่ของอายุ ความรุนแรงของการใช้หรือบัญชี การกระจายตัวที่แท้จริง ได้รับผลกระทบจากขนาดของแพกเกจ สัดส่วนของผู้ใช้เบา ราคาการตั้งถิ่นฐานภายในของผู้ผลิตเมฆ, ส่วนลดงบประมาณ, การลดส่วนลดของ GPU และอายุของค่าเสื่อมราคา ค่า ใช้ จ่าย โดย เฉลี่ย ไม่ เท่า กับ ค่า ใช้ จ่าย ริม ขอบ。

นักลงทุนต้องมุ่งเน้นไปที่ทิศทางที่: AI IPS ไม่เพียงเปิดเผยการเติบโตรายได้ แต่ยังตอบด้วยว่าค่าใช้จ่ายแคลคูลัส เบื้องหลังการเติบโตรายได้ ความ ดัน ของ มา โอ ริ อาจ ได้ รับ การ ออก เสียง มาก ขึ้น หาก การ ใช้ จ่าย เพิ่ม ขึ้น เร็ว กว่า ประสิทธิภาพ ของ รุ่น และ เพิ่ม ราย ได้ ใน การ บอก รับ. เฉพาะเมื่อการปรับปรุงอย่างมีประสิทธิภาพ รวดเร็วพอ บริษัท จําลองจะมีโอกาส ที่จะกลับมาเข้าถึงโครงสร้างกําไร ของบริษัทซอฟต์แวร์。

Infra Princess ได้รับรายได้จํากัดก่อน

ในระยะนี้ การเจริญเติบโตของ AI จะไหลตรงไปสู่โครงสร้างพื้นฐาน มากกว่าชั้นโปรแกรมทั้งหมด。

ไม่ว่าผู้ใช้จะใช้โมเดลใน Claude, ChartGPT, Gemini หรือภายใน enterprise, ปัจเจกบุคคล, การให้เหตุผลสุดท้าย ตกลงไปในการคํานวณ, ไฟฟ้า, ความจํา และเครือข่าย อาจ มี การ หัก ล้าง ผลิตภัณฑ์ ใน ระดับ การ ประยุกต์ และ การ บริโภค ทรัพยากร ที่ ต่ํา กว่า. ตราบใดที่การใช้งาน AI ยังเพิ่มขึ้น ค่าเงินทุนเมฆ ค่าบริการ GPU ค่าไฟฟ้า HBM และศูนย์ข้อมูลจะถูกดึง。

นอก จาก นี้ นี่ ยัง เป็น เหตุ ผล ที่ โซ่ ชีวภาพ เช่น ใน วี ดิ ดา, การ สื่อสาร ทาง โทรศัพท์, และ เซ อร์เว ตุส เอสเค ยัง คง ได้ รับ ค่า นิยม จาก ตลาด อีก ต่อ ไป. 2561. อัตราโดยรวมใน YINGWEIDA ได้สูงในช่วงปีหลังนี้ โดยมีอัตราการวางจําหน่ายและไม่ใช่กาอาโอเอปมาริโอ ประมาณ 71.1 และ 71.3% ต่อปี 2026 รวมถึงแนวทางไตรมาสที่ตามมา ค.ศ. จําเป็น ต้อง สังเกต ว่า แต่ ละ ส่วน ถูก รบกวน ด้วย ค่า ใช้ จ่าย เฉพาะ และ การ เปิด เผย ด้าน การ เงิน ของ ประชาชน ไม่ ได้ ขจัด โครง สร้าง ที่ แท้ จริง ของ ศูนย์ ข้อมูล เอ ไอ โดย ตรง เสมอ ไป แต่ การ ที่ มี สิทธิ ใน การ ประเมิน ค่า พื้น ฐาน ที่ หา ยาก นั้น สะท้อน ให้ เห็น ใน การ ดําเนิน งาน。

HBM เป็นลิงก์ที่ธรรมดาที่สุดในห่วงโซ่นี้ มันไม่ใช่ความทรงจําธรรมดา มันเป็นส่วนประกอบสําคัญของเครื่องเร่งอนุภาค AI ที่รองรับการคํานวณระดับสูง ความต้องการที่เพิ่มขึ้นสําหรับขนาดแบบจําลอง ความยาวบริบทและการเข้ารหัส นําไปสู่การพึ่งพาหน่วยความจําระดับสูงของ AI การประเมินห่วงโซ่อุปทานแสดงให้เห็น การเพิ่มขึ้นของ HBM ' S ของค่าใช้จ่ายของชิปรุ่น AI รุ่นใหม่ ซึ่งเป็นเหตุผลสําคัญที่ว่าทําไม SK CURDER, SAM SAMUNG, AMERICAN LIGHT ได้กลับมาใช้วงจร AI。

ระบบ ไฟฟ้า และ ศูนย์ ข้อมูล ต่าง ๆ ยัง ได้ ย้าย จาก ค่า ใช้ จ่าย เบื้อง หลัง มา เป็น ศูนย์ สําหรับ การ ลง ทุน. การบริโภคพลังงานในการสอบถามข้อความธรรมดานั้น ไม่จําเป็นต้องเป็นการเกินจริง แต่ตัวเอเจนซี่ที่ซับซ้อน สําหรับผู้ผลิตและผู้ดําเนินงานศูนย์ข้อมูลกลุ่มเมฆ กุญแจไม่ใช่คําถามว่า การบริโภคไฟฟ้าจํานวนมากในคราวเดียว แต่การถามว่าความต้องการเหตุผลมีมากน้อยแค่ไหน。

ข้อ ดี ของ จุด จบ ด้าน โครง สร้าง คือ การ ทํา งาน อย่าง มี ประสิทธิภาพ เร็ว. รายได้ AI โดยผู้ผลิตเมฆได้ดําเนินการแล้ว รายได้และรถจี๊ดจากอินงเวดะ สะท้อนให้เห็นในบัญชีการเงิน และคําสั่งของบริษัท HBM และราคาจะเข้าสู่การแถลงกําไรอย่างรวดเร็ว ชั้นของแอพพลิเคชันจําลองจะถูกแลกเปลี่ยนมากขึ้น กับความคาดหวังในอนาคต: การสมัครสมาชิก, การแปลงธุรกิจ, กําไรที่ออกหลังจากรายได้ API และการลดค่าใช้จ่ายในอนาคต。

การ ปรับ ปรุง อย่าง ถูก ต้อง

นักลงทุนซอฟต์แวร์และ AI หลายหัวไม่ได้โดยไม่ซ้ํากัน ใจกลางของประสิทธิภาพคือ ทุกวันนี้ 'ค่าใช้จ่ายสูง' เป็นเพียงแค่ปรากฏการณ์ระยะแรกๆ ตราบใดที่ค่าใช้จ่ายลดลงเร็วพอ โปรแกรม AI อาจยังคงกลับมาใช้ตรรกะของซอฟท์แวร์ระดับสูง。

การ กลับ ใจ นี้ มี พื้น ฐาน ที่ ตรง กับ ความ เป็น จริง. แบบจําลองหลัก ๆ บางตัวอย่าง เคยประสบการลดลงที่ทําเครื่องหมาย ในราคาหน่วยที่เท่าเทียมกันหรือสูงกว่า OpenAI ได้เปิดเผยเมื่อก่อนหน้านี้ว่า GPT-4o Mini มีราคาถูกกว่า 99% ของข้อความต้น-davinci-003 ค่าใช้จ่ายต่อเหรียญ. จังหวะของบริษัทต่างๆ ไม่สอดคล้องกันอย่างสิ้นเชิง และ Antrophic ได้สะท้อนให้เห็นเมื่อเร็ว ๆ นี้ ในการปรับปรุงราคาและชั้นแบบจําลอง。

บริษัท จําลอง ยัง มี วิธี ต่าง ๆ ที่ จะ ปรับ ปรุง เศรษฐกิจ หน่วย. มี การ มอบ งาน ง่าย ๆ ให้ กับ แบบ จําลอง ขนาด เล็ก และ บ่อย ครั้ง มี การ ส่ง คํา ขอ ไป ยัง รุ่น ที่ แข็ง แรง กว่า ผ่าน การ นํา เข้า มา ใช้ ใหม่ ทาง แคช รีพอร์ต, บริบท ที่ ยาว นาน และ งาน ที่ ซับ ซ้อน. ผู้ผลิตเมฆลดค่าใช้จ่ายในการคํานวณหน่วย ผ่านการปรับเปลี่ยนชิปตัวเองและการเคลื่อนไหวกลุ่ม กูเกิลมี TPU ไมโครซอฟท์ได้เปิดตัว Maia สําหรับเหตุผล และอเมซอนผลักดันเทรนเดียมและอินเฟอร์เทนเทีย。

มีที่ว่างสําหรับการปรับปรุง ในการนําไปใช้ AI ในขอบกําไร ถ้ามันขึ้นอยู่กับความก้าวหน้าทางเทคโนโลยีเพียงอย่างเดียว การ หา เหตุ ผล ที่ ถูก กว่า, การ ออก แบบ แบบ แบบ ที่ ดี กว่า, และ การ ใช้ กําลัง บังคับ มาก ขึ้น ทํา ให้ การ บอก รับ 20 ดอลลาร์ เท่า เดิม เพื่อ นํา ไป ใช้ มาก ขึ้น. ผู้ใช้แสง แพ็คเกจ ENTERPRISE ที่มีราคาสูง API ชั้น และการใช้ข้อจํากัดที่เข้มงวด。

ปัญหาอยู่ที่ว่าการลดค่าใช้จ่าย ไม่ใช่ตัวแปรเดียว โปรแกรม AI กําลังย้ายจากการสนทนาง่ายๆ ไปยังงานหนักขึ้น ในอดีต ผู้ใช้อาจเพียงแค่ถามคําถามและเขียนข้อความขึ้นใหม่ และตอนนี้มีความต้องการมากขึ้นจากตัวแทนรหัส การประมวลผลเอกสาร, วีดีโอ และกระบวนการหลายมุม ภาพ เหล่า นี้ มี ค่า มาก กว่า และ มี คุณค่า มาก กว่า. ยิ่งโมเดลนี้มีประโยชน์มากเท่าใด ผู้ใช้ก็จะยิ่งมอบหมายงานที่ซับซ้อนมากขึ้นเท่านั้น。

ความ แตก ต่าง ได้ กลาย เป็น เรื่อง ที่ เจาะจง มาก ขึ้น: อัตรา การ ลด ลง ของ ค่า ใช้ จ่าย ใน การ หา เหตุ ผล อาจ มาก กว่า การ เพิ่ม ขึ้น ของ การ ใช้ ประโยชน์ และ ความ ซับ ซ้อน ของ งาน. ถ้าค่าหน่วยลดลงอย่างรวดเร็ว แต่ปริมาณผู้บริโภคเฉลี่ยเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วขึ้น สัดส่วนของมาฮาริที่เพิ่มน้ําหนักขึ้น จะยังคงอยู่ภายใต้ความกดดัน ในทางตรงกันข้าม สมาชิกของ AI อาจย้ายออกจากวันนี้ 'คุณสมบัติที่หนักสุด' หากเส้นทางโมเดล, แคช, ชิปอัตโนมัติและชั้นราคา มีประสิทธิภาพเพียงพอ。

จํานวน ของ ผู้ รับ สมาชิก ไม่ ใช่ อัตรา เงิน เมารี

ไม่ ควร เข้าใจ ว่า แผนที่ มูลค่า หนึ่ง ดอลลาร์ ใน สหรัฐ เป็น รูป สุด ท้าย. มันเป็นมากกว่าการประเมินในขั้นตอนปัจจุบัน ที่นักลงทุนต้องลดข้อสันนิษฐาน ที่ว่า "แอไอแอพลิเคชันธรรมชาติเท่ากับซาเอส" เมื่อตลาดยังไม่ได้เห็น。

สําหรับบริษัทตัวอย่างที่ไม่มีรายการ เช่น OpenAI, Anthoric, มันยากสําหรับนักลงทุนภายนอกที่จะเห็นหนังสือเต็ม การค้นหาวัสดุ หุ้นส่วนเปิดเผย โครงสร้างค่าใช้จ่ายเมฆ ราคาของกิจการ รายได้ API และการใช้ข้อจํากัดทั้งหมด ข้อมูลที่มีค่าจริงๆ ไม่ใช่จํานวนผู้ใช้ที่จ่ายค่าธรรมเนียม แต่เป็นการแบ่งปันแสงและผู้ใช้ที่หนัก ความตั้งใจของลูกค้าธุรกิจที่จะจ่ายเงินแพงขึ้น。

การรับรองห่วงโซ่บริษัทในรายการ จะปรากฏในบัญชีการเงินอย่างรวดเร็ว การเติบโตในอัตรา MAHORI ต่ําและรายได้ศูนย์ข้อมูล, ความต้องการของการผลิตและบรรจุเดสก์ทอปขั้นสูง ราคาและกําไรของผู้ผลิต HBM และความรุนแรงของค่าใช้จ่ายจากผู้ผลิตเมฆ หากตัวบ่งชี้เหล่านี้ยังคงแข็งแรง และมีหลักฐานที่ไม่เพียงพอ ของการปรับปรุงอัตรามาฮาริ ในระดับโปรแกรมจําลอง ตลาดจะยังคงให้。

ท้ายที่สุด เพื่อเอาสมอยึดที่ประเมินค่าสูงกลับมา บริษัทโมเดลต้องแสดงให้เห็นว่า ไม่ใช่แค่ผู้ใช้เท่านั้น ที่ยินดีจ่าย $20 ความแตกต่างในลําดับต่อไป อาจจะแตกต่างจากภาพพาดหัวของ ARR ในขณะที่ค่าใช้จ่ายในการให้เหตุผล ข้อจํากัดของแพกเกจและ บริษัท 'ราคาค่าธรรมเนียม' ทํางานพร้อมกัน。